Scotiabank, 2024’ün üçüncü çeyreğinde 2,2 milyar dolarlık düzeltilmiş kazanç ve 1,63 dolar hisse başına seyreltilmiş kazanç ile sağlam bir performans rapor etti, bu da çeyrekten çeyreğe güçlü bir büyüme dönemini işaret ediyor. Bankanın KeyCorp’ta %14,9’luk hisse alarak yaptığı stratejik yatırımın, hisse başına kazanç ve özkaynak getirisine olumlu katkı sağlaması ve ABD’deki büyüme hedefleriyle uyumlu olması bekleniyor.
Bankanın sermaye pozisyonu %13,3’lük CET1 oranı ile güçlü kalmaya devam ediyor ve banka, birincil müşteri ilişkilerine, maliyet verimliliğine ve güçlü bir bilanço sürdürmeye odaklanmayı sürdürüyor.
Önemli Noktalar
- Scotiabank, 2024’ün 3. çeyreği için 2,2 milyar dolar düzeltilmiş kazanç ve 1,63 dolar hisse başına kazanç bildirdi.
- KeyCorp’taki %14,9’luk hisse alımının hisse başına kazancı ve özkaynak getirisini artırması bekleniyor.
- Net faiz gelirinde %6 ve faiz dışı gelirde %4 artışla sağlam gelir büyümesi.
- CET1 oranı %13,3’e yükseldi, ABD’deki organik büyüme planları değişmedi.
- Bankanın KeyCorp’a yaptığı yatırım, hisse geri alımlarına göre finansal ve stratejik açıdan daha avantajlı.
Şirket Görünümü
- Scotiabank, birincil müşteri ilişkilerine odaklanma ve sermayeyi öncelikli işlere yönlendirme stratejisine bağlı kalmaya devam ediyor.
- KeyCorp’a yapılan yatırım, ABD’deki ücret bazlı işleri büyütme ve Kanada’daki mevduat tabanını iyileştirme planının bir parçası.
- Banka, dengeli bir iş modeli sürdürmeyi hedefliyor ve önümüzdeki çeyreklerde başarının devam etmesini bekliyor.
Olumsuz Noktalar
- Diğer segment, önceki çeyreğe göre hafif bir artışla 465 milyon dolarlık düzeltilmiş net zarar bildirdi.
- Faiz dışı gelirdeki düşüş ve artan giderler nedeniyle faiz dışı gelir azaldı.
Olumlu Noktalar
- Faiz oranı indirimlerinin net faiz gelirini iyileştirmesi bekleniyor.
- Banka, Kanada’daki temerrüt oranlarının istikrarlı olması ve Uluslararası Bankacılık’taki net zarar yazma oranlarının sabit kalmasından cesaret alıyor.
- Scotiabank, son dört çeyrekte toplam karşılıkları 800 milyon dolar artırdı ve ACL karşılık oranı 89 baz puana ulaştı.
Eksikler
- Genel olumlu performansa rağmen, banka Meksika’da perakende sektöründeki bir ticari hesap nedeniyle kredi kayıp karşılıklarında (PCL) artış yaşadı.
Soru-Cevap Öne Çıkanlar
- Kredi kartı geri ödemeleri iyileşiyor, Kanada’daki teminatsız kredi kartı portföyünde büyük endişe yok.
- Banka, kârlılık ve getiriye odaklanıyor, 2025 yılına kadar 800 milyon dolarlık gider azaltımı hedefliyor.
- Mortgage büyümesi dönüm noktasını aştı, banka hacimden ziyade değere öncelik veriyor.
- Yöneticiler, KeyCorp yatırımıyla ilgili hisse başına kazanç artışı hesaplaması hakkında açıklama yaptı.
Özetle, Scotiabank’ın üçüncü çeyrek sonuçları güçlü performans ve özellikle KeyCorp yatırımıyla ABD pazarında stratejik bir büyüme yaklaşımı gösteriyor. Bankanın müşteri ilişkilerine ve verimliliğe odaklanmasının gelecekte başarıyı sürdürmesi bekleniyor. Banka yönetim ekibi, kazanç çağrısını Aralık ayındaki dördüncü çeyrek çağrısına yönelik beklentilerini ifade eden ileriye dönük bir açıklamayla sonlandırdı.
InvestingPro Öngörüleri
Scotiabank (BNS), 2024’ün üçüncü çeyreğinde sağlam bir finansal duruş sergiledi ve bankanın hissedar getirilerine olan bağlılığı, önemli temettü ödemeleriyle vurgulandı. Bir InvestingPro İpucu, Scotiabank’ın etkileyici bir şekilde 52 yıl boyunca kesintisiz temettü ödemelerini sürdürdüğünü, yatırımcılara istikrarlı bir getiri sağladığını vurguluyor. Bu durum, bankanın %6,37’lik güçlü temettü getirisiyle daha da destekleniyor, bu da gelir odaklı yatırımcılar için özellikle cazip.
Performans açısından, bankanın F/K oranı şu anda 11,02, bu da sektör emsallerine kıyasla potansiyel olarak avantajlı bir değerlemeye işaret ediyor. Bu, 2024’ün 2. çeyreği itibariyle son on iki ayın düzeltilmiş F/K oranı olan 11,3’ün biraz üzerinde. Bu arada, bankanın geliri 2024’ün 2. çeyreği itibariyle son on iki ayda %2,63 büyüme gösterdi, bu da kazançlarda istikrarlı bir yukarı yönlü eğilime işaret ediyor. Bu metrikler, Scotiabank’ın sadece kârlılığını sürdürmekle kalmayıp aynı zamanda potansiyel olarak düşük değerlendiğini gösteriyor, bu da değer yatırımcılarının dikkatini çekebilir.
Bununla birlikte, bir InvestingPro İpucu, bankanın brüt kâr marjları konusunda dikkatli olunması gerektiğini belirtiyor, bu alanın zayıf bir nokta olarak tanımlandığı belirtiliyor. Bu, özellikle bankanın stratejik yatırımları ve maliyet verimliliği girişimleri ışığında, potansiyel yatırımcıların izlemesi gereken bir alan olabilir.
Daha derinlemesine analiz arayan yatırımcılar için, https://www.investing.com/pro/BNS adresinde Scotiabank’ın finansal sağlığı ve gelecek beklentileri hakkında kapsamlı bir görünüm sunan ek InvestingPro İpuçları mevcuttur.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
